Sparaklokt
Likes
212
Antal inlägg
489
Följare
46
Medaljer
0
Om användaren
36 - årig oberoende privatsparare, som har ett genuint intresse för finans, ekonomi och aktier. Ogillar finansbranschens girighet och därför försöker jag sparaklokt. Målet är att delvis eller helt leva på mina passiva inkomster i form av utdelningar, som är uppnått till 12% just nu.
Kontakt email

RSS

RSS feed
21 augusti

Peter Lynch och 9 punkter

 

Jag har avslutat boken "Investera som Mästarna" som är skriven av Jonas Bernhardsson. Jonas har även en egen sida "Investeraren", där hittar ni användbar kunskap inom fundamental analys av aktier mm.

Det är inte många böcker inom finans och aktier som jag har läst, men jag kan tungt påpeka att den här är en av de bättre. Jag skriver inlägg om de profiler vars investeringsstil jag gillar och speciellt nyckeltal som de tittat på. Se tidigare inlägg om Walter Schloss.

 

Peter Lynch delade in företag i 6 olika grupper;

1. Långsamt växande företag (slow growers), växer 2-4 procent per år.
2. Växande företag (stalwarts), vars vinster växer stadigt. 10-12%.
3. Snabbväxande företag (fast growers), tillväxt 25% varje år.
4. Cykliska företag
5. Turnarounds
6. Asset Plays, företag med låg värdering av tillgångar(substansrabatt).

Han var mest intresserad av växande företag, snabbväxande, turnarounds och Asset plays.

Om jag själv får välja de som jag föredrar blir det Slow growers, Stalwarts, Turnarounds och Asset Plays. 

 

Peter Lynch och mina  nio favorit punkter;

1. Köp bolag där vinsttillväxten är större än P/E. Alltså PEG mindre än 1.
2. Kolla Earning Line, köp när Stalwart bolag hamnar under P/E=15.
3. Undvik företag med låg soliditet. Soliditet vara minst 30%. EK/Tillgång.
4. Sälj Stalwart bolag runt PEG tal 1,3. Företag med 10-12% vinsttillväxt.
5. Leta företag som finns omkring dig, som du har kunskap om.
6. Fullinvesterad. Minskar i bolag som börjar bli ointressanta, ökar i andra.
7. Tittar på företag som har stor kassa och positiv kassaflöde.
8. Investera i tråkiga tillväxtbolag.
9. Ignorera hur marknaden som helhet uppför sig.

 

Kolla även den här videon av Peter Lynch och bloggaren aktiefokus.

 

 

 

Taggar (blogg): 
19 augusti

Veckorapport - 16 378 kr

 

 

Det har varit en del börsnedgångar den här veckan och min portfölj har också hängt med den utvecklingen, man bör ha en hypotes om att portföljen alltid kan sjunka med 50% från sin topp.

 

Jag har på senare år blivit bättre och bättre på att hålla mig till min strategi med utdelningar och gör kontinuerliga köp. Portföljen ser ändå bra ut om man tittar på utvecklingen sedan 2016-01-01.

 

 

 

Taggar (blogg): 
17 augusti

Svar till en nyfiken läsare

 

Innan semestern fick jag ett mail från en av mina läsare, som hade lite frågor angående min syn på utdelningsaktier. Se mitt svar nedan.

 

Hej Dan,

Ber om ursäkt för sena svaret, men här kommer det i alla fall. Hoppas du har nytta av det.

* Vad anser du vara det viktigaste vid val av utdelningsaktier?

Det finns ett antal parametrar att tänka på. En av dessa är hur mycket höjs utdelningen varje år och hur länge bolaget gett utdelning, gör bolaget högre vinst för varje år (inte bra om företaget tar cash från kassan). Utdelningsandelen och om det är ett familjeägt bolag. Om Direktavkastningen är hög kan det bero på att utdelningsandelen är hög och därmed bör man inte förvänta sig en höjning. Se exempelvis Fortum.
Hög direktavkastning, ingen utdelningstillväxt.

 

* Vilka eventuella problem har du stött på som du inte räknat med?
* Vad är den absolut viktigaste du skulle vilja att någon sa till dig när du först började med utdelningsstrategin och att leva genom denna?

 

Det är att hålla sig till sin egna strategi. Det jag borde ha gjort vara att läsa  investeringsböcker tidigare än jag var 35 år och då har jag varit börsintresserad sen jag var 20 år och då var året 2000. Så innan man börjar investera är det bästa sättet läsa böcker. Läs "Alla Svenskar kan bli miljonärer" av Per H Börjesson, "Investera som mästarna"  av Jonas Bernhardsson och "Den enkla vägen, bli rik på aktieutdelning" till att börja med. 

 

* Vad anser du preferensaktiers höga utdelning i förhållande till andra alternativ (och däri möjligheten att återinvestera en del av denna högre utdelning i andra, utdelningshöjande aktier)?

 

Preffar har jag ägt tidigare, men i nuläget äger jag inga. Har bestämt mig att äga enbart aktier för att det långsiktigt kommer ge mig bättre avkastning. Sen finns det tider då man kan riskjustera sin portfölj med hjälp av preferenser, men eftersom jag inte litar på mig själv när det gäller att "tima" market så äger jag bara aktier.

 

* Vilka generella regler anser du vara viktiga i förhållandet risk/avkastning? 

 

Egen belåning av aktier och även titta hur bolagen man investerar har för soliditet. Det visar hur stark balansräkning de har. Ju mer eget kapital desto säkrare, men mindre avkastning dårå. Köp aldrig allt på en gång, utan dela upp dina köp, som Walter Schloss gjorde.

Köper nästan bara Large Cap och bolag som ger utdelning, det blir en risk justering i sig.

 

Så var mina svar :).

Hur skulle ni svarat?

 

*PS. Dan heter egentligen Daniel. 

 

 

Taggar (blogg): 
14 augusti

Köper Fabege, Wallenstam, Hufvudstaden o Atrium Ljungberg

 

Idag köpte jag lite Fabege, Wallenstam, Hufvudstaden och Atrium Ljungberg. Nedan kan ni se en sammanställning med användbara Nyckeltal, som jag tycker är viktiga. Har valt just dessa bolag, för att de är stabila och har låg belåningsgrad. Flera av dem är också familjeägda och därmed starka aktieägare.

På senaste tid har Castellum blivt en aning dyrare än de andra bolagen. Excelarket kommer hjälpa mig med att värdera och jämföra aktierna snabbare. Vid värdering av Aktiekurs/EPRA NAV och Aktiekurs/EPRA EPS har jag tagit hänsyn till den kvarvarande utdelningen.

Jag tycker det är synd att Hufvudstaden och Wallenstam inte anger nyckeltalet för EPRA EPS och varför vet jag inte.

Drygt 30% av min aktieportfölj är fastigheter när jag drar bort likvida medel, är ganska sunt och jag börjar verkligen gilla sektorn väldigt mycket ur investeringsaspekt. Vare sig värdet (EPRA NAV) av fastigheterna sjunker, kommer intäkterna i form av hyror (EPRA EPS) ticka in varje månad. Jag räds inte av högre räntor, som många andra gör.

 

Definitioner på nyckeltalen;

Belåningsgrad - Andelen skulder delat med fastigheternas värde. Belåningsgraden används för att se den finansiella risken.

Snittränta - Snitträntan på de räntebärande skulderna.

EPRA  - European Public Real Estate Association, är en intresseorganisation för börsnoterade fastighetsbolag och investerare i Europa, som bland annat sätter standards avseende den finansiella rapporteringen.

EPRA EPS - Förvaltningsresultat efter avdrag för nominell skatt är beräknat utefter EPRA.

EPRA NAV - Långsiktigt substansvärde är beräknat utefter EPRA.

Aktiekurs/EPRA EPS - är lik P/E talet. Visar hur många årsvinster som i det här fallet är EPRA EPS man betalar för aktien. 

Aktiekurs/EPRA NAV - är lik P/B talet. Visar hur mycket man betalar för substansvärdet. Om det är en rabatt eller en premie. Ju lägre desto bättre. 

 

 

 

Taggar (blogg): 
13 augusti

PPM portföljen 155 236 kr

 

 

Jag fortsätter med samma tema som i mitt förra inlägg, pensionen. Ovan kan ni se min portfölj med värdet 155 236 kr, där jag haft en snittavkastning på 7% sedan start. 

Det är en låg avkastning med tanke på hur bra börsen gått under den här tidsperioden. Min portfölj har varit väldigt defensiv med 30% obligationer och det har gjort att jag inte hängt med index. Framöver kommer jag att öka aktiedelen vartefter börsen sjunker.

Tanken med att jag har en pensionsportfölj och att räkna in dem pengarna som en del av sin utdelningsstrategi har inte funnits hos mig tidigare. I framtiden som tidigast när jag är 55 år kan jag ta del av det, så med andra ord skulle jag kunna ha mindre krav på min utdelningsportfölj. 

Hädanefter kommer jag vara mer aktiv vid både tjänstepension och premiepensionsvalen och ha månadsvisa utvärderingar i bloggen. Jag är ganska säker på att mitt mål med ekonomisk oberoende nås när jag är max 50, men målet är 45 år.

I den här kalkyleringen ska jag ta med pensionen, som jag kommer få ifrån pensionen, behöver bara ta fram lite mer information om hur mycket pensionen exakt kan bli om jag börjar ta ut det tidigare och att man slutar jobba i förtid. 

 

Taggar (blogg): 
11 augusti

Jämför ditt PPM sparande med dem bästa + 12,3%

 

Jag glömmer ofta bort att jag har en pensions portfölj där det finns valmöjligheter i form av olika fonder. Målet är ju att bli ekonomisk oberoende och där spelar även pensionen roll. PPM sparandet och Tjänstepensionsen bör också få lika stor respons från min sida, men det är lätt glömt och jag är säker på att även andra glömmer.

 

Finns en tjänst på nätet som heter Kollektiva där det går att jämföra ens prestation mot andra jämnåriga, i mitt fall 80-talister. Logga in och jämför din portfölj mot de bästa. Se nedan hur det gått för mig

Hur har det gått för er?

 

 

 

 

 

 

*Inlägget är skriven i samarbete med Kollektiva
Taggar (blogg): 
9 augusti

Börskrasch stundar, så tänker jag

 

Nu börjar det titt, som tätt skrivas en del om en stundande börskrasch som är nära. Ingen vet ju när den kommer exakt och har svårt att lägga en prognos över det. Jag tror att det kommer inom snar framtid kanske 1 år och vill därför fokusera på det jag kan styra och göra dem valen jag kan påverka.

 

Jag kommer inte att börja sälja mina innehav och investera i mer "säkrare" placeringar som räntor, obligationer och guld. Däremot kommer jag att hålla igen med att placera mina utdelningar som jag får varje månad och köpa vid större dippar eller lägga över det i min krigskassa, som just nu är 11% av portföljen.

 

Ett annat område som jag kommer att lägga mer koncentration på är att höja min sparkvot genom att sänka mina kostnader. Min sparkvot har legat i snitt på 10,7% senaste 12 månaderna om jag räknar bort den dubbellön jag fått under 1 år (som såklart har sparats undan). Jag har gjort några drag som kommer att höja min sparkvot kommande månaderna och även i framtiden. 

 

Så i mitt fall är det att jag ligger kvar med mina aktier, behåller utdelning till sämre tider och försöker att höja sparkvoten till kommande börskrasch.

Hur gör du?

 

Portföljens utveckling i år. 

 

 

Taggar (blogg): 
8 augusti

Mina 10 utländska innehav, Yield 8,17%

 

Jag har en riktlinje om att 30% av portföljen ska vara utländska innehav (17,4% just nu). Här nedan tänkte jag ge en kortfattad lista på vilka det är.

 

Realty Income - Värde: 64 837 kr. The Monthly Dividend Company. Många utdelningsinvesterare gillar fastighetsaktien som är en REIT. Jag har ägt aktier i bolaget sedan mitten av 2015. Ett bolag som höjt utdelningen i 21 år i rad och har 4,44% i Yield idag. Kommer varken öka eller minska innehavet.

 

Novo Nordisk - Värde: 18 609 kr. Ett danskt medicinföretag, som både utvecklar, tillverkar och marknadsför sina läkemedel. Fick upp ögonen för aktien när det började sjunka. Har hunnit få utdelning en gång från bolaget, som har en Yield på 2,89%. Kursmässigt ligger jag +/- noll. Kommer varken öka eller minska innehavet.

 

Target - Värde: 17 262 kr. Största konkurrent till Wal-Mart och lägre värderad till ett P/E tal runt 10 strecket. Säljer prylar och kläder mm både på nätet och varuhus. Risk att E-Handel slår ut ännu fler varuhus. En utdelningshöjare som höjt 49 år i rad och Yield idag är 4,21% . Det är inte många Dividend Aristocrats i USA, som har lika hög Yield just nu. Kan tänka mig öka innehavet.

 

Canadian Imperial Bank - Värde: 6300 kr. Kanadensisk bank som tillhör Canadian Dividend Champions. Jämförde med andra banker i Kanada och var lägre värderad sett till P/E tal gentemot de andra. Yield 4,43%. Kommer varken öka eller minska innehavet.

 

Corus Entertainment - Värde: 5466 kr.  Kanadensisk mediebolag med en Yield på 8,17%. Höjt utdelning sedan 2004 förutom 1 år. Kan tänka mig öka innehavet.

 

Fortis - Värde: 4411 kr Kanadensisk dividend aristocrat, höjd utdelning senaste 40 åren. Elkraftsbolag Yield 3,4%. Kan tänka mig öka innehavet.

 

Domtar Corporation - Värde 4100 kr. Kanadensisk bolag som är lik svenska SCA. Låg värdering på P/B och med en Yield på 4,27%. Kan tänka mig öka innehavet.

 

Enbridge Income Fund Holding - Värde: 3960 kr. Elkraftsbolag. Kan tänka mig öka innehavet. Yield 6,36%

 

Fortum - Värde 4111 kr. Finskt elkraftsbolag där finska staten äger större delen av bolaget. Yield 7,7%. Kan tänka mig öka innehavet.

 

Klepierre - Värde 3926 kr. Franskt Fastighetsbolag som äger Europeiska Shopping Center över hela Europa och även i Sverige. EPRA NAV värdering till 92%. Yield 5,35%. Kommer varken öka eller minska innehavet. 

 

Så ser mina utländska innehav ut och totalt sett har jag nu 23 innehav med dem Svenska bolagen. Riktlinjen är att äga 30 innehav med högst 10% andel.

 

Ganska intressant med att alla ovanstående kanadensiska bolag finns med i en ETF fond, som det nämndes om i senaste numret av Privata Affärer. Fonden heter PowerShares Canadian Dividend Index ETF och beskrivs som "Kanadensiska aktier med stabil och ökande utdelning."

 

 

 

Taggar (blogg): 
7 augusti

Innehav i Bolåneportföljen

 

Om det är första gången du läser om Bolåneportföljen, så är det kortfattat en portfölj där jag lånat extra Bolån för att slå bostadsräntan. Längre ner har jag länkat till alla mina inlägg.

 

 

 

 

Portfölj sammansättningen är just nu väldigt defensiv med större delen i ränte/obligationsfonder. Jag funderar på att ha det investerat så här ända tills lånet går ut i början av 2019 där jag har 1,29%. (Bundet 2 år). När väl räntan går ut så har jag lite olika alternativ på vad nästa steg blir. Självklart beror valet på hur börsläget, räntan och min syn på framtiden.

 

  1. Fortsätter behålla hela summan och investerar.
  2. Gör en exit, betalar av hela lånet och lite mer med vinsten.
  3. Betalar enbart en viss del av lånet och fortsätter investera.

 

Vad skulle ni gjort och hur skulle ni tänkt?​

 

Alla inlägg
Summering 2015
Summering 2016
Utökar Bolån med 330 000 kr

 

 

Taggar (blogg): 
31 juli

Månadsrapport Juli

 

Den här månaden var en av få månader som jag slog SIX Porfolio Return Index. Det gjorde jag med nästan 4 procentenheter, så den här månadens resultat är jag nöjd med. Utdelningen hamnade på totalt 849 kr, se mer via länken.

Nu i slutet av månaden köpte jag in Fortum, Kinnevik och kanadensiska Enbridge Income Fund Holdings och ökade i Hufvudstaden och Atrium Ljungberg. Har kvar ungefär 17% av portföljen i likvider, som känns bra nu när börsen sjunkit. 

 

 

Min förvaltningsavgift hitills ser ni under länken och den bygger på mina genomsnittliga transaktioner under året, som inneburit 127 kr/vecka och det är alldeles för mycket!

 

 

 

Taggar (blogg): 

Sidor

Blog Archive

Blog Archive
2017 (161)
Oct (7)

Taggar