Railway Metrics & Dynamics upptar räntefritt lån om ca 2,3 MSEK från Bolagets större aktieägare för att säkerställa fortsatt leveranskapacitet och expansion

Railway Metrics & Dynamics AB (publ) (“RMD” eller ”Bolaget”) har idag ingått avtal om att uppta räntefria lån om totalt ca 2,3 MSEK (”Lånen”) från vissa av Bolagets större aktieägare (”Långivarna”). Lånen löper utan ränta eller upplåningsavgift och ersättning till Långivarna kommer bestå av 2 333 333 vederlagsfria teckningsoptioner av serie 2025/2028B i Bolaget (”Teckningsoptionerna”).

Bolaget har under 2024 och 2025 lanserat nya produkter och tecknat avtal med flera nya kunder, i enlighet med tidigare kommunikation. Försäljningen har ökat under Q2 2025 och Bolaget har, förutom på den svenska marknaden, pågående diskussioner med potentiella större kunder i bland annat USA och Brasilien.

Under Q3 har Bolaget även kommunicerat den vunna upphandlingen hos Trafikverket gällande precisionspositioneringstjänst vilket gör att Bolaget på kort sikt behöver göra större investeringar i komponenter och utveckling för att uppfylla ordern. Lånet säkerställer Bolagets fortsatta leveranskapacitet och expansion och styrelsen avser fortsätta, precis som tidigare kommunicerat, att utreda olika finansieringslösningar för att säkra Bolagets långsiktiga kapitalbehov.

Sammanfattning av Lånen och Teckningsoptionerna

Villkor för Lånen
Lånen utbetalas till Bolaget löpande och senast den 22 oktober 2025. Lånen förfaller till betalning den 22 december 2025.

Bolaget har möjlighet att återbetala Lånen före löptidens utgång. Lånen löper utan ränta eller andra uppläggningsavgifter eller motsvarande. Ersättningen till Långivarna består av en (1) vederlagsfri Teckningsoption för varje krona i lån som respektive Långivare lämnat. Teckningsoptionerna ska kunna utnyttjas för teckning av nya aktier i Bolaget.

Emissionen av Teckningsoptionerna utgör en integrerad och väsentlig del av Lånen och för det fall att styrelsen och/eller bolagsstämman inte beslutar om emissionen av Teckningsoptionerna har respektive Långivare rätt att kräva återbetalning av sin del av Lånen.

Styrelsen har bedömt lånevillkoren som marknadsmässiga och att upptagandet av Lånen ligger i såväl Bolagets som dess aktieägares bästa intresse.

Villkor för Teckningsoptionerna
Långivarna ska vederlagsfritt erhålla en (1) Teckningsoption för varje krona i lån som respektive Långivare lämnat. Den riktade emission av Teckningsoptionerna avses beslutas av styrelsen under bemyndigande till Långivarna. Emissionen av Teckningsoptionerna ska enligt låneavtalen ske senast trettio (30) dagar från ingående av låneavtalen. 

Varje Teckningsoption ska ge rätt att teckna en (1) ny aktie i Bolaget under perioden från och med 13 maj 2028 till och med 13 juni 2028. Teckningskursen för teckning av aktier med stöd av Teckningsoptionerna ska uppgå till 1,50 SEK. Teckningskursen motsvarar en premie om cirka 28 procent jämfört med aktiens stängningskurs på NGM Nordic SME 17 oktober 2025. Det är styrelsens bedömning att teckningskursen återspeglar aktuella marknadsförhållanden och efterfrågan och därigenom är marknadsmässig. Teckningsoptionerna kan maximalt tillföra Bolaget cirka 3,5 MSEK före transaktionskostnader för det fall samtliga Teckningsoptioner utnyttjas för teckning av nya aktier i Bolaget.

Utgivandet av Teckningsoptionerna till Långivarna beslutas i enlighet med det avtal som reglerar Lånen från Långivarna och utgör ersättning för Lånen. Emissionen av Teckningsoptionerna utgör en integrerad och väsentlig del av låneavtalen som bedöms vara det mest tids- och kostnadseffektiva finansieringsalternativet för Bolagets verksamhet.

Avvikelsen från aktieägarnas företrädesrätt
Den riktade emissionen av Teckningsoptionerna utgör en integrerad och avgörande del av låneavtalet som sammantaget bedöms vara det mest tids- och kostnadseffektiva finansieringsalternativet för Bolagets verksamhet. Styrelsen har noggrant undersökt och övervägt alternativa finansieringsmöjligheter, inklusive möjligheten att finansiera Bolagets verksamhet genom att genomföra en företrädesemission. 

Styrelsen anser dock, efter en samlad bedömning och noggrant övervägande, att en sådan företrädesemission i detta skede skulle vara betydligt mer resurs- och tidskrävande, vilket skulle kunna riskera att Bolaget går miste om potentiella tillväxtmöjligheter, samt att en sådan företrädesemission hade medfört oproportionerligt höga kostnader och hög utspädning i förhållande till det kapital som Bolagets verksamhet erfordrar just nu. Långivarna är ett begränsat antal större aktieägare som uttryckt ett långsiktigt engagemang för Bolaget. Lånen möjliggör för Bolaget att bygga en investerarbas som är i linje med Bolagets långsiktiga intressen och som kan stödja Bolagets framtida kapitalbehov.

Styrelsen bedömer att nämnda skäl med tillräcklig styrka motiverar avvikelsen från huvudregeln att emissioner ska genomföras med befintliga aktieägares företrädesrätt. Styrelsens samlade bedömning är således att Lånen och emissionen av Teckningsoptionerna utgör det mest fördelaktiga finansieringsalternativet för Bolaget och dess aktieägare.

Teckningskursen samt övriga villkor för Teckningsoptionerna och Lånen har fastställts i samråd med rådgivare samt genom en förhandling på armslängds avstånd mellan Bolaget och de externa Långivarna. Bolaget har i samband härmed beaktat rådande marknadsförhållanden för att anskaffa kapital, varvid teckningskursen och de övriga villkoren för finansieringen sammantaget bedöms vara marknadsmässiga.

Styrelsen avser dock att fortsätta utreda olika finansieringslösningar för att säkra Bolagets framtida långsiktiga kapitalbehov varmed ytterligare lån på motsvarande villkor som Lånen, en företrädesemission och/eller riktade emissioner kan bli aktuellt.

Aktier, aktiekapital och utspädning
Vid fullt nyttjande av Teckningsoptionerna hänförliga till Lånen ökar antalet aktier i Bolaget med 2 333 333 från 69 690 732 till 72 024 065, och aktiekapitalet ökar med 93 333,323012 SEK, från 2 787 629,369956 SEK till 2 880 962,692968 SEK, vilket medför en utspädning om cirka 3,24 procent beräknat på nuvarande antal aktier i Bolaget.

För mer information, vänligen kontakta:

Jan Lindqvist, VD
Telefon: +46 (0)70-587 76 26
E-mail: jan.lindqvist@railwaymetrics.com

Om Railway Metrics and Dynamics Sweden AB (publ)

RMD är ett svenskt IT-bolag som utvecklar och säljer en systemplattform för analys och övervakning av transport och infrastruktur i realtid. Plattformen består av ett moln- och realtidsbaserat system med patenterad teknik, baserad på avancerade algoritmer och artificiell intelligens, för förvaltning av tillgångar (så kallad ’asset management’). Inledningsvis har Bolaget valt att fokusera på järnvägsindustrin, såsom lok, tågvagnar, räls och annan järnvägsinfrastruktur, men RMD:s system kan med fördel användas inom övriga transport- och infrastrukturmarknader, inklusive byggmarknaden samt humanmarknaden. För järnvägsindustrins aktörer gör Bolagets system det möjligt att bedriva transport med ökad effektivitet, säkerhet, punktlighet och lönsamhet. RMD:s aktier handlas på NGM Nordic SME.