
Blog Archive
- Nyfiken på mina läsare, svara på formulär tar 17 sekunder
- Köpt en massa fonder för 290 000 kr
- Utdelningstillväxt Bravida 25%
- Lite mer om mig själv. Bevakningssoldat, Pojkallsvenskan och Affärssystem.
Taggar
Fullbevakade bolag
- Se fullbevakad bolagspresentation
Atrium Ljungberg är ett av Sveriges största börsnoterade fastighetsbolag som äger, utvecklar och förvaltar fastigheter. Bolaget fokuserar på att utveckla attraktiva stadsmiljöer med blandat innehåll såsom kontor, handel, boende, service, kultur och utbildning. På så sätt skapar Atrium Ljungberg platser där det är attraktivt för människor att vara idag och i morgon. Bolaget är positionerat i Stockholm, Göteborg, Malmö och Uppsala och har idag ett fastighetsvärde på 40 miljarder kronor.
- Se fullbevakad bolagspresentation
Samhällsbyggnadsbolaget i Norden ABs (SBB) affärsidé bygger på att långsiktigt äga, förvalta och utveckla bostads- och samhällsfastigheter samt driva detaljplansprocesser för bostadsfastigheter. SBBs fastigheter återfinns i svenska och norska städer med underliggande tillväxt, generellt är fastigheterna belägna i när anslutning till ortens centrum med goda kommunikationer.
- Se fullbevakad bolagspresentation
Fastpartner är ett börsnoterat fastighetsbolag som äger, förvaltar och utvecklar i huvudsak kommersiella fastigheter i Sveriges största befolkningscentrum. Med hyresgäster som täcker spannet från nystartade bolag och entreprenörer till några av Sveriges ledande och största industribolag skapar Fastpartner hållbara miljöer med god värdetillväxt.

Nu i September drog jag äntligen igång min Magic Formula portfölj, som jag nämnt om tidigare. Strategin bygger på boken "En liten bok som slår aktiemarknaden" som är skriven av den legendariske investeraren Joel Greenblatt som gett hög avkastning under 20 års period. Min portfölj finns hos Nordnet och går att följa i Shareville.
Magic Formula bygger på 2 nyckeltal;
Return on Capital (ROC) = EBIT / Investerad Kapital
Earning Yield (EY) = EBIT / Enterprise Value.
Bolagen rankas efter båda nyckeltalen. Först görs en lista på Return on Capital och sedan en lista på Earning Yield. Positionerna från båda listor summeras för varje bolag och de med lägst nr rankas bäst. Det här sköter Börsdata automatiskt, så jag väljer ut mina aktier från deras lista. Förra veckan 1 September köpte jag in mina aktier ur listan som togs fram i Börsdata. Du behåller samma aktier under 1 års tid. Efter 1 år tar säljer du av alla innehav och investerar lika stor andel i den nya listan av bolag. Jag selekterade bort Kindred och Betsson pga moraliska skäl och vill inte investera i bettingbolag. Andra bilden längre ner kan ni se hur portföljen ser ut idag.
Nu när jag tittar närmare på de bolag som valts ut så kan man se att de är sunda och stabila bolag som är lågt värderade. Den slutsatsen kan jag dra genom att bara titta på P/E och P/B på de aktier som finns på listan. Snittet ligger på ungefär P/E 12 och P/B 2,0.
Return on Capital (ROC) = EBIT / Investerad Kapital
Enkelt förklarat så visar nyckeltalet hur väl bolaget ger avkastning på återinvesterad vinst (lönsamheten). Här finns det jättemånga bolag som har grymma siffror exempelvis Fortnox med 126%, men det hjälper inte med att ha höga siffror på ett av nyckeltalen utan det är kombinationen av båda talen som räknas.
Earning Yield (EY) = EBIT / Enterprise Value.
Visar värdering av aktien. Enterprise Value = Börsvärdet + Nettoskuldsättningen. Ju högre aktiekursen blir desto högre kommer Enterprise Value bli och det kommer resultera i att vi får ett lägre Earning Yield. Fortnox ligger idag exempelvis på 1,3% medans Holmen har 20% som Earning Yield.
Magic Formula = Lönsamhet + Låg värdering.
För den delen betyder det inte att Fortnox är en dålig investering utan den anses som hög värderad och därför kommer den inte med i Magic Formula strategin. Strategin bygger på att ta fram lågt värderade, stabila och lönsamma bolag. Tittar vi på innehaven så är det lite grann bortglömda bolag faktiskt.
Ovan ser ni portföljen. Kommer nu att behålla portföljen under 1 års tid och sedan balansera om det genom att välja ut de bästa aktierna från Börsdata. Funderar redan nu om jag ska sätta ihop en portfölj till under december månad, så att jag har flera portföljer när jag vill sätta in mer pengar i Magic Formula. Många av dessa bolag kommer säkert att finnas med där. Just nu är jag lite osäker på om det ska bli samma inriktning på December portföljen eller om jag ska ta Magic Formula + Momentum eller Magic Formula P/B strategin. Får se hur jag gör när det är dags. Hur som helst kommer jag i alla fall studera båda dessa strategier då jag tagit bild från Börsdata 1 September och presentera det här på sidan.
Magic Formula + Momentum högsta 10 aktier (exkluderad är Kindred och Bettsson).
Magic Formula + lägsta P/B. De 10 aktier med lägsta P/B tal exkluderad med de som har negativ P/B.
Har även tagit bild från sidan Magicformulainvesting.com som funnits uppe ända sedan boken kom ut 2005, som listar fram de bästa Amerikanska bolagen enligt Magic Formula. Om den funnits sedan 2005 borde den väl ha sågats rejält om den inte fungerat, eller tänker jag fel?
Magic Formula - Länkar och Bloggare. (Kommer att fyllas på allteftersom, kommentera nedan om ni har några tips)
Applying Value
Börsdata
Investerarfysikern
Fungerar Magic Formula i Sverige
Magiska Formeln
Intressant! Jag startade själv en MF portfölj i November. Den ligger ca 20% upp i nuläget. Då ska tilläggas att den - utöver Corona - innehåller 3 oljebolag som är ned ca 36-60%. Så ännu känns det stabilt. Jag tänker fortsätta:)
Använder du Börsdata för att få fram dina aktier?
Kør en MF portfølj sedan maj -19. Plus ca 16 % sen dess. JAg kør på svenska, danska, finska och norska marknaden. Large cap bolag men i sverige tar jag æven midcap. Varje kvartal sorterar jag ut de 16 bæsta enligt MF, sen investerar jag i de 8 som gått bæst på ett snitt på 1,3,6 och 12 mån sikt. Behåller de 8 aktierna ett år. Under 2019 presterade den rætt uselt men i år har den øveravkastat mot index. PRecis som før Hank så har oljeaktier varit sænken før portføljen, t.ex. så gick DNO ner 85 %. Læste nyligen att oljeaktier kan exkluderas, https://samuelssonsrapport.se/magiska-formeln/. Funderar på att gøra det
Lite kul att Orexo återfinns på listan. Jag tycker själv deras senaste nya produktinitiativ med digitalt verkar ganska intressant, med stor potential om de lyckas.
Mvh investera-pengar.blogspot.com
Ja, jag använder börsdata. Kör bara large-, mid cap i Sverige. I nuläget är strategin att bara handla 1 gång per år. Då köper jag de 20 bästa. Man vet ju inget om framtiden men när jag labbade med backtesten var det där jag fick bäst avkastning. Jag funderar på att exkludera olje/exploateringsbolag vid nästa handelstillfälle.