Vad är ESG investering?
ESG betyder som de flesta säkert vet Environmental Social and Governance. Det här är förhållandevis breda begrepp och det har förekommit en del tolkningar som vi kanske inte riktigt står bakom.
Varför ska man investera i ESG?
Det första och naturliga svaret är ju att det är ett sätt att skapa en bättre plats för alla människor att bo på men det finns såklart också en ekonomisk aspekt i det hela. Dels kommer det gå att tjäna mer pengar om företagen och jorden finns kvar. Dels kan vi se hur fler och fler investerare och fonder väljer bort företag som inte är hållbara. Det leder till att investerare slåss om samma akter och när efterfrågan är större än tillgången så går priset upp. Vi har som sagt redan sett hur många banker ställer krav för att deras fonder ska få investera och det kommer sannolikt inte bli mindre av den varan.
Våra ESG-investeringar
Vi är faktiskt lite sena på bollen i den här frågan och har på grund av det missat en hel del avkastning men bättre sent än aldrig brukar man säga. De senaste månaderna har vi plockat in några olika bolag som kvalificerar som ESG i portföljen. Det är inga stora poster men det är ändå ett sätt att få lite exponering mot en ”bransch” som vi tror kommer fortsätta gå starkt. Alla bolag kommer såklart inte gå som en raket utan likt all business så kommer vissa blomstra medan andra vissnar. Vilka bolag är det då undrar ni?
Cielo waste management
Cielo waste management är som namnet skvallrar om ett bolag som tar hand om sopor och av dem skapar Cielo biodiesel som sen kan användas som drivmedel. Snacka om win-win. Det finns såklart andra bolag i den branschen men vi tror på Cielo och häromdagen var de med i Bloombergs call-in program där Robert McWhirter pratar om Cielo. Så här långt har Cielo inte varit någon besvikelse med sina 708 % uppgång sedan vi tog in dem i portföljen i slutet av januari.
Grande West Transportation Group
Elektriska skolbussar. Kan det bli mer ESG än så. Vi väntade lite väl länge innan vi köpte in oss så kanske har vi missat den stora uppgången men vi tror ändå på att ett bolag som är väl positionerat för elektrifieringen av USA:s bussflotta kan ha en del kvar att ge. Sedan vi tog in den här aktien i portföljen har den inte gjort oss rika direkt. Den är ner 18 %.
Sparta Capital Ltd
Här har vi något så intressant som ett investmentbolag inom ESG. Ja ni förstår ju själva att vi hade svårt att hålla fingrarna borta. Sparta har en del olika bolag som de äger i. Bland annat återvinner dom guld från gammal elektronik. Så sent som häromdagen gick de ut med information om att ett av deras bolag fått en stororder och aktien sköt i höjden. När kursen gått upp övar 300 % valde vi faktiskt att skala av 2/3-delar av innehavet.
Midsommar står för dörren och då är det lätt hänt att man öppnar lädret lite och köper extra god mat och dryck. Det kan även bli någon resa och snart är hela lönen borta. Vi vill därför ge er en möjlighet att istället tjäna pengar på midsommar. Snaps är en av de sakerna som är viktiga och starkt förknippade med midsommarfirande för oss svenskar och kanske är det inte helt oväntat att systembolagets försäljning ökar med cirka 70% under just midsommarveckan! Vi nås också av nyheten om att det är lång kö på systembolaget dagarna innan midsommarafton. Tydligen är et en miljon svenskar som bsesöker systembolaget dagen före midsommarafton. Roligt för de som tillverkar produkter som säljs på systembolaget men tragiskt för människan som art när folk inte kan planera bättre än att de måste stå och köa dagen innan högtiden. Även sill och potatisk är viktiga inslag på midsommar men här är det lite knivigare att hitta bolag att investera i för att få exponering. De bolag vi i första hand kopplar samman med midsommar är:
Ica & Willys
Svensk midsommar är nog för det flesta färskpotatis och sill som förknippas med högtiden. Sillen som står på vårt bord kommer oftast från Abba Sea Food som sedan 2013 är sammanslaget med Procordia dvs Orkla. Dessvärre är bolaget inte börsnoterat i Sverige utan vi får i stället inhandla deras produkter via Ica eller Willys i stället. Axfood kostar i dagsläget 192,20 SEK och delar ut 5,65 % %. För Ica gäller siffrorna 400,50 SEK och 2,89 % i utdelning.
Kopparbergs
Vid de allra flesta svenska högtider dricks det en hel del alkoholhaltiga drycker. Kopparbergs levererar drycker som passar både barn och vuxna. Gillar man inte söta drycker så kan man i stället hitta öl som Sofiero, Corona mfl. i sortimentet. För er som vill satsa på lite tyngre varor och inte räds utländska investeringar finns den populära sprittillverkaren Diageo med varumärken som Smirnoff, Johnnie walker, Captain Morgan, Baileys mfl. Kopparbergs handlas på Nordic MTF till kursen 162,60 SEK, ett p/e-tal på 17,14 och en direktavkastning på 3,75 %.
Carlsberg
Även Carlsberg är notrerade och de äger en hel del varumärken som konumeras så här i medsommartider. Bland annat äger de varumärkena Carlsberg i alla dess formen men de är även leverantör av Tuborg, Pripps, Pepsi, Pripps och Ramlösa. Carlsberg handlas på Köpenhamnsbörsen till kursen 882,60 DKK, p/e 25,32 och direktavkastningen är på 2,04 %.
LVMH
Vill ni ha lite finare dryck (även om merparten av lyxkoncernens LVMH:s dricka faktiskt inte alls är så fin som de vill att den ska framstå) så finns det en hel del goda drycker i deras sortiment. Eller vad säger ni om Dom Perignon, Krug, Veuve Clocqout, Moët, Hennesy, Ruinart, Ardbeg mfl? Visst har de en hel del sk "nattklubbschampagne" men de har även en hel del riktigt ädel dryck som sagt. LVMH är noterade på Parisbörsen Equiduct och står i dagsläget i 370 Euro med ett p/e på 29,03 och en direktavkastning på 1,63 %.
Essity
Dagen efter midsommar kan det eventuellt finnas en del att städa upp efter en blöt fest och vad passar då bättre än att göra det med papper och andra produkter från SCA:s avknoppning Essity. Börskurs 292,90 SEK, p/e 25,14 och direktavkastning på 1,97 %.
Fenix Outdoor AB
Sist men inte minst finns det en sak vi svenskar förknippar med midsommarfirande, REGN! Så för att hålla er torra under midsommarhelgen så rekommenderar vi en titt på Fenix Outdoor som tillhandahåller produkter för en äkta svensk sommar! Denna investeringen fyller även funktionen att ni kan glädja er åt att er investering i alla fall går bra när ni ser alla blöta människor i regnet. Börskurs 993 SEK utdelning 1,19 %
Lax
På laxfronten finns det en del att välja på faktiskt. Ett exempel är Bakkafrost. Det norska företaget har gått rätt okej i år med en uppgång på 12,57 %. Okej men inte lysande då börsen i allmänhet gått lite bättre. De kanske behöver midsommar. Vill man satsa på ett annat bolag finns även Norway Royal Salmon som är noterat på Oslobörsen. De har haft en lite tuffare resa på börsen i år med en uppgån på blygsamma 1,51 %. Intressant för övrigt att vi i Sverige äter mer eller mindre samma mat till alla våra högtider. Lax är en av de godaste rätterna på högtidsbordet enligt oss.
Trevlig Midsommar och hoppas att era investeringar drar nytta av helgen!
/Aktieflickvännen & Aktiepappa
Läs mer om bolagen i inlägget:
Köksföretaget Nobia är ett av de största inom sin bransch i Europa. De har verksamhet i Storbritannien, Danmark, Sverige, Norge, Finland, Österrike och Nederländerna. Bolaget delas in i tre regioner; Norden, Storbritannien och Centraleuropa varav de två första regionerna är dominerande. I Norden finns det åtta olika varumärken och några av dessa finns på flera marknader. Region Norden har 46 egna butiker, 6 st produktionsanläggningar och sammanlagt 2.710 medarbetare.
Varumärken
I Sverige säljs det kök från Marbodal, HTH och uno form och i Norge från Sigdal, Norema, HTH, Marbodal samt uno form. I Danmark finns varumärkena HTH, Invita och uno form. I Finland finns varumärkena A la Carte, Petra och HTH. Till största del sker direktförsäljning men även genom franchisebutiker och återförsäljare.
Verksamheterna i Storbritannien inkluderar butikskedjan Magnet och köksleverantörerna Gower, Rixonway Kitchens, Commodore samt CIE Kitchens. Region Storbritannien består av 218 egna butiker, 5 st produktionsanläggningar.
Varumärkena ewe, FM och Intuo är de som finns på den österrikiska marknaden. Den Centraleuropeiska regionen har inga egna butiker dock 2 st produktionsanläggningar.
Historia
Nobia bildades 1996 när Industri Kapital köpte Nobia. Ursprungligen var Nobia en del av Stora Enso (STORA). Kärnverksamheten bestod av kök, dörrar och fönster och en grossist för byggmaterial. Den icke lönsamma exportverksamheten avvecklades och fokus lades i stället på köksverksamheten.År 2002 introducerades Nobia på Stockholmsbörsen. Bolagets omsättning uppgick vid den här tiden till 9,6 miljarder kronor och antalet anställda var cirka 5 900 stycken.
Genom ett antal förvärv under åren har bolaget expanderat och tagit en större position på den europeiska köksmarknaden. Under slutet av 2016 beslutades det att Nobia skulle sälja den tyska verksamheten Poggenpohl. En affär som slutfördes i januari 2017. Nobia förvärvade under 2018 den ledande nederländska kökstillverkaren Bribus. Bolaget räknas som nummer ett på den nederländska projektmarknaden för kök.
Fakta om Nobia
VD Morten Falkenberg
Ordförande Hans Eckerström
Bransch Sällanköpsvaror och tjänster
Börsvärde 9,33 MDSEK
Antal aktier 170 293 458 st
Aktiekurs 54,70 kr
Antal ägare hos Avanza 7684st
Direktavkastning 7,30%
P/E-tal 12,27
Investering
Nobia är ett av de företagen dom bibehållit sin utdelning samtidigt som kursen rasat och det har skapat en nästintill ohälsosamt hög direktavkastning. Frågan är om de kommer ha kassaflöde och vinst nog att fortsätta betala ut så här bra och om kursen har rasat färdigt eller om den kommer fortsätta ner? Ingen vet men vi vågar oss ändå på ett chansköp i vår Aktipappaportfölj.
Riskerna vi ser är främst byggkonjunkturen. Kommer den vika och vilka kök kommer få säljas? Vi tror ändå att "Volvokök" likt HTH och Marbodal kommer stå sig bra i den marknaden men endast framtiden kan visa om det var idiotiskt eller klokt att ta in Nobia.
Affiliatelänk till Nobia hos Avanza.
Gissa aktien
För ett par år sedan (2016) hade jag en diskuttion med en vän om vad man skulle investera i. Min utgångspunkt var att jag hellre investerar i ett företag som äger en dryg miljon hektar skog än ett som har sin tyngsta (och enda?) tillgång i ett antal biometripatent. Sedan dess har de två företag som var föremål för diskussionen haft en lite annorlunda utveckling. Gissa vilket som är vilket!
Företag A
Företag B
Ha en go helg, facit kommer på måndag!