Uppdatering av Magic Formula studien. Nedan är en bild av Magic Formula portföljerna som skapades 1 September 2021 och utvecklingen sedan dess. Det här är andra året som studien görs och ni kan läsa om hur utvecklingen var första året. Utdelningen som bolagen gett ut finns inte i beräkningen utan det summerar jag vid slutet innan nya portföljer tas fram.
Magic Formula med låga P/B tal slår just nu Index OMX All-Share och det går bäst för den koncentrerade portföljen. Mina egna MF portföljer kan ni följa här.
Uppdatering av Magic Formula studien. Nedan är en bild av Magic Formula portföljerna som skapades 1 September 2021 och utvecklingen sedan dess. Det här är andra året som studien görs och ni kan läsa om hur utvecklingen var första året. Utdelningen som bolagen gett ut finns inte i beräkningen utan det summerar jag vid slutet innan nya portföljer tas fram.
Läs om min studie med Magic Formula.
Utvecklingen så här långt ser ut enligt nedan. Magic Momentum som resulterade i väldigt bra siffror förra året har backat rejält i år pga betting bolagen Kindred och Betsson. Förra årets resultat.
Innehaven som portföljen består av.
1 December och dags att allokera om i Magic Momentum portföljen, som jag haft i ett år hos Nordnet nu. Resultatet för första året slutade på 31% och portföljen går att följa hos Shareville.
- Vad innebär Magic Formula Momentum strategin?
Magic Formula bygger på 2 nyckeltal som bolagen rankas efter. De bolag som hamnar högst upp köper man.
Return on Capital (ROC) = EBIT / Investerad Kapital
Enkelt förklarat så visar nyckeltalet hur väl bolaget ger avkastning på återinvesterad vinst (lönsamheten). Här finns det jättemånga bolag som har grymma siffror exempelvis Fortnox, men det hjälper inte med att ha höga siffror på ett av nyckeltalen utan det är kombinationen av båda talen som räknas.
Earning Yield (EY) = EBIT / Enterprise Value.
Visar värdering av aktien. Enterprise Value = Börsvärdet + Nettoskuldsättningen. Ju högre aktiekursen blir desto högre kommer Enterprise Value att vara och det kommer resultera i att vi får ett lägre Earning Yield.
I Momentum strategin läggs det på en parameter som tittar på hur mycket aktiekursen stigit i förhållande till index. De som ligger över index hamnar högt upp på listan.
Vilka aktier ingår idag i Magic Formula Momentum strategin?
Lundin Energy
Africa Oil
Ferronordic
Byggmax
JM
Är de 5 högst rankade enligt Börsdata som jag köpt in i portföljen.
Läs mer om Magic Formula och se föregående års portfölj.
Första December kommer portföljen att allokeras om med de bäst rankade aktierna enligt Magic Formula Momentum strategin. Under snart 1 år har portföljen utvecklats som OMX All-Share Cap med 32,2%. Se mitt inlägg från förra året. Det kommer att göras en insättning med nytt kapital i portföljen.
Nedan har aktierna filtrerade efter avkastning, högst och neråt. Siffrorna är rankingen som de hade förra året i December. Jag fegade ur och valde inte de högst 5 bästa rankingen när jag tittade på bolagens utveckling utan delade upp det på 7 bolag. Om jag hade valt de 5 högsta skulle utvecklingen varit ännu bättre och det bekräftar andra studier som jag har läst om.
Fungerar Magic Formula i Sverige
Magic Formula med lägsta P/B
Investerarfysikern
Rankingen i December förra året.
