Som en av Sveriges större ekonomibloggar trillar det in en och annan krona på kontot och även om det inte är några större summor så är även små smulor ändå pengar. Vi valde för cirka ett år sedan att starta en gemensam portfölj där dessa pengar samlas. Givetvis går en stor del bort i skatt först men det känns bra att bidra till att fler kan få bidrag i Sverige samt att fler länder likt Rwanda kan sponsra Arsenals fortbollslag mm. Skämt åsido så har vi numera en kapitalförsäkring hos Avanza där vi investerar enligt den lite bortglömda strategin Dogs of Dow. Den handlar som alla säkert vet om att köpa de 10 bästa utdelarna på Dow Jones. För vår del handlar det kortfattat om att hitta vettiga utdelare och tajma dem så att vi hela tiden rullar utdelningen och investerar den i nästa bolag som delar ut osv. På det sättet får vi lite snabbare ränta på ränta-effekt än om man bara får utdelning en gång om året eller en gång i kvartalet.
Vi har valt utdelare som är förhållandevis vettiga och som ändå delar ut rätt så bra. Vi har avstått de verkliga lågvattenmärkena likt tex Pandora och vi har även försökt hålla en viss spridning mellan olika branscher. Vissa av portföljbolagen är verkligen ”dogs” och det har vi också märkt. Vissa andra har verkligen levererat utveckling och knappt några har levererat utdelning. När strategin lades hade ingen nämligen hört talas om Corona eller Covid 19. Vi väljer ändå att stå fast vid vår strategi trots att den hittills varit rätt så dålig vad kommer till utdelningar.
Som bilden ovan visar innehåller portföljen i dagsläget tio bolag. Det är bolag som är noterade i Sverige, Norge, Finland och Kanada. I åtta av tio bolag har vi investerat likvärdiga belopp men i skrivande stund skiljer det sig storleksmässigt mellan innehaven, det efter att några presterat sämre och andra bättre.
Vår strategi var som sagt från början att hitta högutdelande bolag och investera utdelningen i nästkommande bolag som delar ut. En strategi som fungerade väl under det första året fram tills pandemin slog till, då de flesta av våra portföljbolag valde att dra in utdelningen. Trots allt har portföljen så har portföljen sammantaget presterat likvärdigt som OMX sedan mars månad.
Vår plan är att fortsätta med samma strategi och de bolag som delar ut för lite kommer få lämna portföljen till förmån för andra högutdelande bolag. I vissa kretsar anses utdelande bolag inte särskilt fint men för vår del spelar det ingen roll om vi får avkastning via utdelning eller via börsuppgång. Det är den totala avkastningen som är viktig och kan vi avkasta 7-8 % årligen via utdelning behöver inte kurserna gå upp särskilt mycket för att vi ska få en trevlig avkastning och en riktigt fin ränta på ränta.
Har ni någon gång undrat vad alla de där bankförkortningarna som står i orderboken betyder? Nordnet och Avanza är ju de vanligaste och lätta att känna igen men det finns många fler. Här kommer en lista:
AAL - Ålandsbanken
ABC/ABG- ABG Sundal Collier
AFS -AFS Equity & Derivatives
AIV - Aktieinvest FK
AP3 - Tredje AP-fonden
ARB - Arion Banki
ARC - Arctic Securities
ARF - Arctica Finance
ARG - Sparebank Markets
ATG - Algorithmic Trading Group
AVA - Avanza Bank
BBB/BERV - Joh. Berenberg, Gossler
BBI/BBIE- Barclays Bank Ireland
BDG - Bank Degroof Petercam
BGC - BGC Brokers L.P.
BIAM - BI Asset Management
BIL - Banque Internationale a Lux
BORA - BlueOrange Bank
BPA/BPP/BPS- BNP Paribas Arbitrage SNC
BRC - Barclays Capital Securities
BRX - Barclays Bank
C/CAD/CAR - Carnegie Investment Bank
CAN - arnegie AS
CAS - Caceis Bank
CASCO - Caceis Bank
CBA - Carnegie Investment Bank
CBK - Commerzbank
CCL - Cornhill Capital
CCM - Conduit Capital Markets
CDG - Citadel Securities
CDV - Crédit Agricole Cheuvreux
CFE - Cantor Fitzgerald Europe
CGT - Citadel Global Trading
CITI - Citigroup Global Markets
CMMAD - CM Capital Markets
CO/CON - Danske Bank
CRE - Cresco Väärtpaberid
CSA - Christiania Securities
CSB/CSBS - Credit Suisse Securities
CSGI - Citadel Securities GCS
CSEMM - Citadel Securities
GSI - Credit Suisse Int.
CSV - Credit Suisse Securities
CTD - Citadele banka
DA - Danske Bank
DACOM - Danske Bank
DBH - Danske Bank
DBL - Deutsche Bank
DDB/DDBA/DDBL - Danske Bank
DEG - DeGiro
DIF - Saxo Privatbank
DNBR/DNBV - Luminor Bank
DNM - DnB NOR Bank
DREU - DRW Europe
DSP - DS Platforms
DTDER - Descartes Trading
ENS - SEB
EP/EPB - Erik Penser
ERST - Erste Group Bank
EVL/EVLI - Evli Bank
EXD - Exane Derivatives SNC
FBI - Šiaulių Bankas
FBN/FBNB -ABN AMRO Clearing Bank
FFF - Nykredit Bank
FIM- S-Bank
FLW - Flow Traders
FOR/FORL - ABN AMRO Clearing Bank
FOS - Fossar markadir
FSE - First Securities
FTE - Flowertech
GEL - KCG Europe Limited
GFI - GFI Securities
GHF- GH Financials
GLE - Gair Loch
GRI - Sparbanken Öresund
GSAG - Goldman Sachs Bank Europe
GSI - Goldman Sachs International
GTM - Garantum Fondkommission
HA - Carnegie Investment Bank
HB - Svenska Handelsbanken
HBC - HSBC Bank
HCT - Hardcastle Trading
HFV - H.F. Verdbréf
HRT - Hudson River Trading
HRTEU - HRTEU
HUM - Humle Kapitalförvaltning
IAT - SSW-Trading
ICAB - ICA Banken
IEGG - Instinet Germany
IFJ - Islenskir fjárfestar
IMA/IMC - IMC Trading
INT - Instinet Europe
ISB - Islandsbanki
ISL - ICAP Securities
IVE - Islensk verdbréf
IVPEN - Industrivärdens Särskilda Pensionsstiftelse I
JBD - JB Drax Honoré
JEF - Jefferies International
JMP/JMPA - Jump Trading
JPAG - J.P. Morgan
JPM/JPMAG - JP Morgan Securities
JTEA/JTEU - Jump Trading Europe
JTL - Jump Trading
JVB - Jöklar-Verdbréf
JB - Jyske Bank
KAU - Arion Banki
KCM- Kepler Cheuvreux
KEM - KCG Europe Limited
KRO - Sparekassen Kronjylland
KVB - Kvika Banki
KYMS - Kymenlaakson Sähkö
KYT - RJ O'Brien
LAGO - Lago Kapital
LAI - Landsbankinn
LAS - Lån & Spar Bank
LAV - Valo Research and Trading
LCS - Liquid Capital Securities
LCFM - Lind Capital Fondsmæglerselskab
LDM - Maj Invest Markets
LEN - Loiste Energia
LFB/LFBA - Länsförsäkringar Bank
LVH - LHV Pank
LUM - Luminor Bank
LYSE - Lyse Produksjon
MCM - Mariana Capital Markets
MDA/MDAMMMako Derivatives Amsterdam
MEG - Virding
MGD - Mako Global Derivatives
MGF - Mangold Fondkommission
MLCE - Merrill Lynch Commodities
MLEX - BofA Securities Europe
MLI - Merrill Lynch International
MMX - MMX Trading
MOSMM - Mosaic Finance
MPB - MP Banki
MSE/MSESE - Morgan Stanley Europe
MSI/MSN/MST - Morgan Stanley & Co.
MUL - Meridian Trade Bank
MWZ - Market Wizards
NAT - Danmarks Nationalbank
NB/NDA/NDF/NDN/NDS - Nordea Bank
NEO - NeoNet Securities
NEE - Societe Generale
NIO - Nomura International
NOA - Nordea Bank
NOC - Noble Clean Fuels
NOI - Nomura International
NON - Nordnet Bank
NOR/NORA - Nordea Bank
NORDI - Nordinvest
NOX/NR/NRD/NRD2 - Nordea Bank
NRK - PNB Banka
NTF - Netfonds Bank
NWMNV - Nat West Markets
NYB - Nykredit Bank
NYE - Nyenburgh Holding
NUK - Nykredit
OHC/OHCMM - E. Öhman J:or Capital
OHM - Pareto Öhman
OPV - Optiver VOF
ORA - Ora Traders
ORN - Orion Securities
OSL - Optiva Securities
PAB/PAS- Pareto Securities
POH - OP Corporate Bank
PRB - Citadele bankas
RBCE - RBC Europe
RBG - NatWest Markets
RBN - The Royal Bank of Scotland
RDBN - Redburn (Europe)
RDD - Realkredit Danmark
RDX - Radix Trading
REM - Remium Nordic
RGB - Regionala investIciju banka
RGK - Riksgäldskontoret
RIX - Sveriges Riksbank
RTB - Rietumu banka
SAB - Citigroup Global Markets
SAB2/SABC - Citigroup Global Markets
SAN/SANB - Banco Santander
SAVO - Savon Voima
SAX - Saxo Bank
SBAA - SBAB Bank
SBI - The Central Bank of Iceland
SBL - Sunrise Brokers
SBN - SkandiaBanken
SCR - ORA Traders
SE/SEB/SEBA/SEBB - SEB
SEBF/SEB - Skandinaviska enskilda banken
SEBR - SEB banka
SEC - SEB
SEE - SEB Wealth Management
SEM - SEB Merchant Bank
SFK - Sedemera Fondkommission
SGL - Société Générale
SGP/SGPMM - Société Générale
SHB/SHBA/SHD - Svenska Handelsbanken
SIBA - Signet Bank
SIF - Strukturinvest
SIG - Susquehanna International Sec.
SILCO - Susquehanna Ireland
SIS - Susquehanna International Sec.
SLB - Siaulių Bankas
SNB - Spar Nord Bank
SOC - Source Capital
SP - Swedbank
SPLO - Jyske Bank
SPN - Spar Nord Bank
SRE/SRRÄEA/SREB - Tower Research Capital
SSWM - SSW Market Making
STR - Straumur
SUUR - Suur-Savon Sähkö
SVB - Svenska Handelsbanken
SVEA - Sveaskog Förvaltnings
SVG - Exceed Capital
SWB/SWBA/SWBR/SWBT/SWBV/SWD/SWN -Swedbank
SYD - Sydbank
TAP - LocalTapiola Bank
TAV - Tavira Securities
TFS - TFS Derivatives
TBRMM - Tibra Trading
TMB - IBKR Financial Services
TMBC - Interactive Brokers
TSP - Tradition Securities and Futures
TWR/TWRATWRE - Tower Research Capital
UB - UB Securities
UBS/UBSAG - UBS
UNI - Nordea Bank Danmark
USTE - Ustekveikja Energi
UTR8 - Utr8
VCM - Vantage Capital Markets LLP
VDM - Vantage Capital Markets LLP
VFA/VFB - Virtu Financial Ireland
VFE - Virtu Financial Europe
VFG/VFI - Virtu Financial Ireland
VFN - Virtu Financial Europe
VLB - SEB Bankas
VON - Bank Vontobel
VPA - Nasdaq Broker Services
WEB/ WEBMM - WEBB Traders
WLV/WOL - Wolverine Trading
WSL - Winterflood Securities
XNZ - XBZ Limited
XCT - Xconnect Trading
XTX - XTX Markets
YHL - SEB Pank
Många gånger är det svårare att sälja de innehav som gått dåligt än de som går som tåget. Men för ett par veckor sen fick två bolag som presterat dåligt lämna portföljen. Sedan början av 2014 har Africa Oil funnits i Aktieflickvännens portfölj, minns att de första aktierna köptes till en kurs om drygt 50 kr (dagskurs 7,46 kr). Det är långt ifrån min bästa aktieaffär, dock har det gjorts en del kortsiktiga affärer i bolaget också så i slutändan är investeringen på plus.
Det andra bolaget som fick lämna Aktieflickvännens portfölj var Brandbee (tidigare Videoburst). När jag la säljordern var innehavet cirka 95 % back, alltså inga muntra siffror. Bör tilläggas att hela innehavet var en vinst som jag gjorde när aktien rusade 110% 2017.
Det har tagit emot att trycka på säljknappen för båda de här bolagen trots att det varit mer deprimerande än glädjande att ständigt påminnas om de mindre lyckade investeringarna. Såhär i efterhand undrar jag varför jag drog ut på det för när bolagen väl fick lämna kändes det som en ren befrielse att slippa sen minussiffrorna i portföljen!
ODI Pharma
Som vi tidigare skrivit så noterades marijuanabolaget ODI Pharma på börsen Spotlight den 23 januari och det dröjde inte många dagar innan det som var en av den senaste tidens mest övertecknade aktier blev en av de minst önskvärda nya aktierna. Bara dagar efter noteringen kunde vi läsa om att grundare och storägare sålt aktier och idag gick kursen ner till nivåer under teckningskursen på 9,29. I skrivande stund handlas ODI Pharma till kursen 8,88 kr.
Lyckad snabb affär
Själva fick en av sönerna i familjen tilldelning i sin portfölj och de aktier som köptes till kursen såldes första dagen till kursen 11,50 och 11,60. Dagshögsta första handelsdagen var 13 kr så vi lyckades inte kliva av på topp men med facit i hand så blev affären ändå riktigt bra. Affärsidén med medicinsk marijuana på polska marknaden behöver verkligen inte vara fel men vi såg detta som en snabb affär och det var vad det blev också. Nu ska pengarna anävndas till nya noteringar när intressanta sådana uppenbarar sig.
Läs mer om ODI Pharma
Nytt marijuanabolag till börsen
ODI Pharma kraftigt övertecknad
ODI Pharmas grundare kommenterar insynsförsäljning (Placera)
Ni som läst bloggen ett tag kanske minns att Aktieflickvännen sålde av sitt fondinnehav som bankmannen rekommenderat henne till förmån för egen förvaltning? Det resulterade i ett vinnande koncept och det dröjde inte länge innan avkastningen var bättre än på några år i fonderna. I portföljen återfinns Investor, Swedbank, Avanza Zero bland annat. Tills för ett tag sen fanns även Kinnevik som en del av portföljen. Efter flera år utan någon vidare utveckling bestämde jag mig för att sälja innehavet och i stället köpte jag Resurs. Ett bolag som funnits i min portfölj sedan noteringen. Av en tillfällighet lyckades jag pricka botten där i augusti och har sedan dess en uppgång om 14%. Vilket jag är supernöjd med! Resurs delar i dagsläget ut närmare 6,5% och gissningsvis kommer den sjunka något inom kort så jag kommer troligtvis ta hem min vinst. Anledningen till att jag tänkt avyttra aktierna i pensionsportföljen beror på att jag sammanlagt har 1850 st i min portfölj och vill eftersträva balans mellan innehaven.
Läs mer om Fonder och pensionssparande